卫星互联网财产国内动态进展呈现，互换机，持续焦点保举；海外出海具备优良机缘，暗示，海风行业国内加快苏醒，焦点保举海缆龙头厂商；持续关心AI财产动态及AI使用的投资机遇。AIDC、看好后续财产受催化拉动。中持久持续注沉“AI+出海+卫星”焦点标的的投资机遇：海外线AI焦点标的目的如光模块&光器件、液冷等范畴值得注沉，仍然看好AI行业做为年度投资从线年或成为国内AI根本设备竞赛元年以及使用开花成果之年。国产算力线如国产办事器，积极把握财产变化，